Ibovespa fecha em alta, mas fica longe da máxima com petróleo e notícias sobre o Bolsa Família; dólar cai às vésperas do Copom

SÃO PAULO – O Ibovespa fechou em alta nesta segunda-feira (2), mas a queda de 1,9% das ações da Petrobras (PETR3; PETR4) e notícias sobre aumento no benefício do Bolsa Família acabaram limitando os ganhos do índice, que na máxima chegou a subir mais de 2%. Os futuros do barril do petróleo tipo Brent caíram 2,9% a US$ 73,24 em meio a preocupações com a economia chinesa, o que prejudicou a estatal brasileira.

Fora isso, no final de semana houve informações de que o governo usaria caixa da Petrobras para o vale gás, o que foi desmentido pela petroleira mais tarde. De acordo com a Petrobras, serão utilizados apenas os dividendos que o Estado recebe da estatal para este fim.

Sobre o Bolsa Família, perto do fechamento da Bolsa, a CNN noticiou que o governo vai propor um Bolsa Família de R$ 400. O benefício médio hoje é de R$ 250. O ministro da Casa Civil, Ciro Nogueira, estaria levando aos presidentes do Senado e da Câmara dos Deputados a Proposta de Emenda à Constituição (PEC), que reorganiza os precatórios, e que abriria espaço para este novo Bolsa Família.

Todavia, de acordo com a equipe de análise da XP Política, Ciro estaria indo entregar a proposta dos precatórios e não do Bolsa Família, e o valor de R$ 400 também não estaria nas discussões do dia.

Vale lembrar que na última sexta-feira (30) o benchmark da Bolsa brasileira caiu 3% em meio a preocupações com o ambiente fiscal depois de notícias apontarem que o governo estuda deixar o aumento do benefício do Bolsa Família de fora da regra do teto de gastos. Bolsonaro falou que o país poderia se endividar para pagar o programa social.

Wall Strett também contribuiu para diminuir o ânimo do mercado, com preocupações com a variante Delta do coronavírus e uma desaceleração da economia dos Estados Unidos ofuscando o otimismo em torno de mais estímulos fiscais e da forte temporada de balanços do segundo trimestre.

O diretor do Federal Reserve Christopher Waller afirmou já no final da sessão que a autoridade monetária pode começar a reduzir seu suporte à economia norte-americana a partir de outubro, caso os relatórios de empregos dos dois próximos meses mostrem aumentos de 800 mil a 1 milhão de vagas cada –como ele espera. Ele também sugeriu que o Fed pode iniciar em setembro uma redução de suas compras mensais de títulos, em movimento que pode fazer com que os rendimentos voltem a subir –o que não é a melhor notícia para o mercado de ações.

Por outro lado, quem puxou o desempenho positivo hoje foram os papéis do setor financeiro. Itaú (ITUB4) subiu 0,6%, Bradesco (BBDC3; BBDC4) teve alta de 0,8%, Banco do Brasil (BBAS3) avançou 1,4% e B3 (B3SA3) se valorizou em 2,4%. Juntas, as ações desta quatro empresas respondem por 18,5% da composição da carteira teórica do benchmark da B3.

Segundo Jansen Costa, sócio da Fatorial Investimentos, a alta dos bancos foi reflexo das expectativas com os resultados dessas companhias. Hoje sai Itaú e amanhã Bradesco, ao mesmo tempo em que a perspectiva de aumento de juros pelo Banco Central também favorece os papéis do setor financeiro.

“Teremos a definição da taxa Selic, com o mercado acreditando em alta de 1 ponto percentual e alguns analistas enxergando 0,75 p.p. com uma ata mais dura no combate à inflação. Esse movimento, sendo 0,75 p.p. ou 1,00 p.p. é bom para os bancos”, explica.

O dia positivo também refletiu a menor preocupação com a variante delta do coronavírus, uma vez que a vacinação avança globalmente.

Em relação ao Comitê de Política Monetária (Copom), que decide a nova taxa Selic na quarta-feira (4), além do impacto nas instituições financeiras, também houve apreciação do real com as perspectivas de maiores juros no país.

Está praticamente precificada uma elevação de 1 ponto percentual na Selic devido aos números acima do esperado de inflação divulgados recentemente no país. Se isso for confirmado, a taxa básica de juros brasileira iria para 5,25% ao ano, aumentando seu diferencial em relação à banda entre 0% e 0,25% nos Estados Unidos.

O maior diferencial de juros deve atrair investimento estrangeiro ao Brasil, de modo que a procura por reais aumenta, valorizando a moeda local contra a divisa americana.

Ainda no Brasil, o cenário político pode voltar a trazer ruídos conforme o presidente Jair Bolsonaro e seus apoiadores sobem o tom para a adoção do voto impresso em 2022 por conta de suposta “fraude” nas eleições. No domingo, manifestantes pró-Bolsonaro foram às ruas e ouviram do presidente que “sem eleições limpas e democráticas não haverá eleição”.

O Congresso volta do recesso esta semana, assim como a Comissão Parlamentar de Inquérito (CPI) da Pandemia, que deve continuar a pressionar o governo. O Supremo Tribunal Federal (STF), também retomou as sessões plenárias, com resposta tímida do presidente Luiz Fux às ameaças de Bolsonaro às eleições.

Fux disse que o STF está preocupado com “ataques de inverdades que deslegitimam as instituições do país”. “Numa sociedade democrática, momentos de crise nos convidam a fortalecer, e não deslegitimar, a confiança da sociedade nas instituições”, defendeu o ministro.

Já no radar corporativo, a temporada de balanços continua, com a divulgação dos dados, além de Itaú, também de Cielo, entre outras empresas após o fechamento do mercado.

O Ibovespa teve alta de 0,59%, a 122.515 pontos com volume financeiro negociado de R$ 30,7 bilhões. Na máxima do dia, a Bolsa chegou a bater 124.536 pontos.

Enquanto isso, o dólar comercial caiu 0,86% a R$ 5,165 na compra e a R$ 5,165 na venda. Já o dólar futuro com vencimento em setembro registra perdas de 0,6% a R$ 5,201 no after-market.

No mercado de juros futuros, o DI para janeiro de 2022 ficou estável a 6,31%, DI para janeiro de 2023 se manteve em 7,85%, o DI para janeiro de 2025 avançou nove pontos-base a 8,79% e DI para janeiro de 2027 registrou variação positiva de oito pontos-base a 9,12%.

Voltando ao exterior, até o momento, 59% das empresas que compõem o S&P informaram o desempenho no segundo trimestre, dentre as quais 88% superaram o o consenso do mercado, segundo dados compilados pelo FacSet.

Entre as empresas que devem informar seus resultados nesta semana estão Lyft, Uber e General Motors.

As bolsas asiáticas também tiveram altas, após uma semana turbulenta. Na segunda, a fabricante chinesa de carros elétricos Xpeng anunciou alta recorde de entregas de veículos em julho, o que contribuiu para que suas ações listadas em Hong Kong tivessem um salto de 10,66%.

Também foi divulgado o índice do gerente de compras (PMI na sigla em inglês) Caixin/Markit relativo a julho na China, que marcou 50,3 pontos, abaixo da expectativa de analistas ouvidos pela agência internacional de notícias Reuters, de 51,1 pontos. Em junho o indicador havia marcado 51,3 pontos. Qualquer valor acima de 50 indica expansão; abaixo, retração.

Já no domingo, o lobby de fabricantes de carros CCFA-PFA afirmou que a escassez global de semicondutores e o avanço de novas infecções de Covid vêm prejudicando a perspectiva de recuperação do mercado automobilístico da França.

Por fim, foi divulgado o PMI industrial da Zona do Euro, relativo a julho, que marcou 62,8 pontos, acima da expectativa de 62,6 pontos.

Relatório Focus

Os economistas do mercado financeiro elevaram novamente suas projeções para o crescimento do Produto Interno Bruto (PIB) brasileiro em 2021, revelou o Relatório Focus do Banco Central. De uma expansão de 5,29%, agora espera-se um avanço de 5,30%. Para 2022, as expectativas se mantiveram em crescimento de 2,1%.

Já em relação ao Índice Nacional de Preços ao Consumidor Amplo (IPCA) as projeções foram elevadas fortemente de 6,56% para 6,79% em 2021. Para 2022, as expectativas oscilaram de 3,8% para 3,81%.

Para a taxa de câmbio também houve oscilação positiva nas previsões, que saíram de R$ 5,09 para R$ 5,10 o dólar ao final de 2021. Para 2022 as estimativas se mantiveram em R$ 5,20.

As projeções para a taxa básica de juros, Selic, por sua vez, não se alteraram nem para 2021 e nem para 2022. Os economistas esperam que os juros encerrem tanto este ano quanto o próximo em 7,00% ao ano.

Covid e CPI

No domingo (1º), a média móvel de mortes por Covid em 7 dias no Brasil ficou em 984, queda de 20% em comparação com o patamar de 14 dias antes. Em apenas um dia, foram registradas 449 mortes. As informações são do consórcio de veículos de imprensa que sistematiza dados sobre Covid coletados por secretarias de Saúde no Brasil, que divulgou, às 20h, o avanço da pandemia em 24 h.

A média móvel de novos casos em sete dias foi de 35.645, o que representa queda de 12% em relação ao patamar de 14 dias antes. Em apenas um dia foram registrados 20.554 casos.

Chegou a 100.871.923 o número de pessoas que receberam a primeira dose da vacina contra a Covid no Brasil, o equivalente a 47,64% da população. A segunda dose ou a vacina de dose única foi aplicada em 41.486.498 pessoas, ou 19,59% da população.

No domingo, o comércio passou a operar no estado de São Paulo até meia-noite, com capacidade ocupada em até 80%. Antes da flexibilização implementada pelo governo, o horário limite era 23h, e a ocupação máxima da capacidade era de 60%.

Após o recesso, a CPI da Covid voltará a funcionar no Senado nesta semana. A fase anterior da CPI ocorreu entre abril e julho, e levantou suspeitas de irregularidades e corrupção nas negociações do governo federal por vacinas.

Entre os pontos que devem ser aprofundados na nova fase da CPI estão: o acordo de venda ao Ministério da Saúde com intermédio da Precisa Medicamentos da vacina Covaxin, produzida pela indiana Bharat Biotech; negociações paralelas de imunizantes; o financiamento de fake news sobre questões ligadas à pandemia de Covid.

Em entrevista à GloboNews no domingo, o presidente da CPI, senador Omar Aziz (PSD-AM), afirmou que na terça deverá falar o reverendo Amilton Gomes de Paula, que está à frente da Senah (Secretaria de Assuntos Humanitários). Apesar do nome, a Senah não é um órgão público, mas uma ONG, apontada como ponte entre o governo federal e a Davati, empresa representada pelo cabo da Polícia Militar de Minas Gerais Luiz Paulo Dominguetti, que prometia ao Ministério da Saúde 400 milhões de doses da vacina da AstraZeneca.

Na quarta-feira, deverá ser ouvido o coronel Marcelo Blanco, que foi vinculado ao departamento de logística do Ministério da Saúde durante a gestão de Roberto Dias, e é apontado como um dos participantes das reuniões de negociação com a Davati, inclusive aquela em que Dominguetti acusa Dias de ter cobrado propina pela compra de vacinas. E na quinta-feira deverá ser ouvido o empresário Airton Cascavel, que foi assessor da gestão do general Eduardo Pazuello e, segundo senadores, é implicado em documentos em negociações do Ministério da Saúde.

Gastos federais, Bolsa Família, eleições e investigação sobre Bolsonaro

Na sexta, o ministro da Economia, Paulo Guedes, disse que o governo não descumprirá a regra do teto de gastos por causa do Bolsa Família, cujo valor será reajustado segundo anúncio já feito pelo presidente Jair Bolsonaro. Na semana passada, o presidente anunciou que o valor médio do Bolsa Família será reajustado para acima de R$ 300, dos atuais R$ 192.

“Os senhores podem ter certeza que não furaríamos o teto por causa do Bolsa Família, não é nada disso, isso tudo está sendo programado com muita responsabilidade”, disse Guedes a jornalistas após participar de evento no Rio de Janeiro.

Ele destacou, no entanto, que sua equipe tem verificado desde o ano passado o aumento atípico de uma outra despesa pública que poderá demandar uma reação por parte do governo. “Estamos ainda processando algumas informações que estão chegando”, disse Guedes a jornalistas, sem dar detalhes. “Às vezes despesas de outros poderes nos atingem e aí temos que fazer um plano de combate imediato.”

Como exemplo de uma decisão de outro poder que pode afetar as contas públicas, Guedes citou decisão recente do Supremo Tribunal sobre a abrangência de entendimento anterior sobre a exclusão do ICMS da base de cálculo do PIS–Cofins.

Segundo reportagem de capa publicada nesta segunda-feira pelo jornal O Globo, o governo identificou que derrotas judiciais podem queimar boa parte dos recursos previstos para custear a nova versão do Bolsa Família.

Assim, o governo finalizou uma Proposta de Emenda à Constituição (PEC) prevendo o parcelamento em nove anos de dívidas da União reconhecidas pela Justiça (os chamados precatórios). A mudança pode abrir espaço para gastos adicionais de R$ 40 bilhões em 2022, ano eleitoral.

De acordo com o jornal, a maior parte dos recursos seria utilizada para bancar o novo Bolsa Família, que amplia o benefício do valor de R$ 192 para R$ 300, e de 14 milhões para 17 milhões de beneficiários. No próximo ano, o custo total do programa, que deverá ser vitrine do governo Bolsonaro nas próximas eleições, deverá ser de R$ 56 bilhões.

Ainda de acordo com o jornal, o projeto vem sendo discutido há duas semanas pelo Ministério da Economia e pelo Planalto, e deverá ser apresentado na tarde desta segunda aos presidentes da Câmara, Arthur Lira (PP-AL), e do Senado, Rodrigo Pacheco (DEM-MG), pelos ministros da Economia, Paulo Guedes, e da Casa Civil, Ciro Nogueira (PP-PI).

Na sexta, o presidente Jair Bolsonaro (sem partido) afirmou que o governo também pode prorrogar o auxílio emergencial pago a pessoas vulneráveis e trabalhadores informais se a pandemia de Covid-19 persistir em 2022.

“A gente espera que, com o término da vacina, com a questão da pandemia sendo dissipada, não seja mais preciso isso. Mas, se porventura continuar, nós manteremos aí o auxílio emergencial”, disse o presidente em entrevista à Rádio 89 FM, de São Paulo, quando questionado sobre a possível manutenção do auxílio no ano que vem. O valor pago atualmente varia de R$ 150 a R$ 375 por pessoa.

Além disso, no domingo o presidente voltou a contestar a confiabilidade do atual sistema de votação no país, defender a adoção do voto impresso para as urnas eletrônica e ameaçar a realização das eleições de 2022. As declarações foram feitas durante manifestações em capitais brasileiras como Brasília, Rio de Janeiro e São Paulo em defesa de alterações da forma de votação.

Novamente, o presidente não apresentou provas das supostas irregularidades. Bolsonaro não compareceu pessoalmente às manifestações, mas participou remotamente de algumas delas.

Sem se referir nominalmente ao presidente do Tribunal Superior Eleitoral (TSE), Luís Roberto Barroso, contrário à mudança, Bolsonaro avisou que não haverá pleito se não houver eleições limpas e disse que é “mentiroso” quem diz que o atual sistema é seguro e auditável.

“Vocês estão aí, além de clamar pela garantia da nossa liberdade, buscando uma maneira que tenhamos eleições limpas e democráticas no ano que vem. Sem eleições limpas e democráticas, não haverá eleição”, disse ele, no vídeo reproduzido da manifestação em frente ao Congresso Nacional, em Brasília.

​​Não é a primeira vez que Bolsonaro coloca em dúvida a realização das eleições marcadas para o ano que vem, apesar de os presidentes do Senado e Congresso Nacional, Rodrigo Pacheco (DEM-MG), e da Câmara dos Deputados, Arthur Lira (PP-AL), e o próprio vice-presidente da República, general Hamilton Mourão, já terem afirmado que não há risco de o pleito não ser realizado.

Em um debate realizado pelo Conjur TV na sexta, o presidente da Câmara dos Deputados, Arthur Lira, afirmou que a proposta defendida por Bolsonaro tem chances mínimas de avançar na Casa. No mesmo debate, o ministro do Supremo Tribunal Federal, Gilmar Mendes, afirmou:

“Me parece que aqui nós temos talvez uma falsa questão. Me parece que essa ideia de que sem voto impresso não podemos ter eleição, ou não vamos ter eleições confiáveis, na verdade esconde talvez algum tipo de intenção subjacente, uma intenção que não é boa”. “Vamos parar de conversa fiada. A urna eletrônica é auditável. Isso sempre foi aberto e é transparente. Temos que melhorar o controle de recursos e abuso de poder. Nada tem a ver com este processo”, reforçou o ministro do STF.

Além disso, também na sexta o ministro do STF Alexandre de Moraes determinou que a Polícia Federal retome a investigação sobre se o presidente Jair Bolsonaro tentou interferir no comando da corporação, mesmo sem uma definição a respeito do formato do depoimento do chefe do Executivo no caso, se presencial ou por escrito.

No despacho, Moraes destacou que o inquérito, prorrogado na semana passada por mais três meses, tem outras diligências pendentes a serem cumpridas e não deve ficar paralisado. Citou também que no final de setembro a análise sobre o depoimento do presidente será retomado em plenário.

A pedido do procurador-geral da República, Augusto Aras, o inquérito foi aberto no final de abril de 2020 pelo ministro Celso de Mello, então relator do caso no Supremo tendo como base declarações do ex-juiz Sergio Moro quando deixava o cargo de ministro da Justiça e Segurança Pública.

Essa foi a primeira investigação contra Bolsonaro no exercício do mandato. Recentemente o presidente virou alvo de um segundo inquérito no STF, por possível prevaricação ao supostamente não apurar suspeitas de irregularidades no contrato da vacina indiana Covaxin contra Covid-19.

Radar corporativo

A temporada de resultados segue em destaque. Na sexta-feira, a Alpargatas, dona da marca Havaianas, divulgou ter registrado no segundo trimestre de 2021 lucro líquido recorrente de R$ 111,4 milhões, um salto de 228,7% ante o segundo trimestre de 2020. Já a Irani Papel e Embalagem registrou lucro líquido de R$ 68 milhões no segundo trimestre, avanço de 342% na comparação com o mesmo período de 2020. Antes da abertura, o BB Seguridade divulgou que seu lucro atingiu R$ 754 milhões no segundo trimestre de 2021.

Depois do fechamento, Itaú, Cielo, Copasa, Pague Menos, Marcopolo e PetroRio revelam seus balanços trimestrais.

Maiores altas

Maiores baixas

As cimenteiras brasileiras CSN Cimentos, subsidiária da Cia Siderúrgica Nacional, Cimentos Mizu and Cimento Apodi, na qual a Titan Cement International tem uma participação, estão entre os interessados nos ativos da LafargeHolcim, segundo duas pessoas com conhecimento do assunto ouvidas pela agência internacional de notícias Reuters. As maiores cimenteiras brasileiras, Votorantim Cimentos SA e Intercement Brasil SA, também apresentaram ofertas, mas apenas por partes do negócio que tem permissão para adquirir por questões concorrenciais. A Votorantim apresentou oferta por unidades no Nordeste e a Intercement, por unidades no Rio, Espírito Santo e Minas Gerais, segundo as fontes.

Em entrevista veiculada no Programa do Ratinho, na SBT, na noite de sexta-feira, o presidente Jair Bolsonaro afirmou que a Petrobras tem uma reserva de R$ 3 bilhões para custear as despesas com o pagamento de um vale-gás para a população de baixa renda, no momento em que o governo tem sido alvo de críticas em razão do elevado preço do produto. “O novo presidente da Petrobras, o general (Joaquim) Silva e Luna, está com uma reserva de aproximadamente R$ 3 bilhões para atender realmente esses mais necessitados”. O presidente não deu qualquer detalhe sobre como seria o critério para os beneficiários do repasse ou sobre a reserva que a Petrobras teria para esse objetivo.

Já a Petrobras informou que “não há definição” quanto à implementação e o montante de participação em eventuais programas e que qualquer decisão estará “sujeita à governança de aprovação e em conformidade com as políticas internas da companhia”.

A elétrica Cemig informou na sexta-feira que o Tribunal de Contas do Estado de Minas Gerais (TCE-MG) indeferiu um pedido de liminar que pleiteava a suspensão do processo de desinvestimento da companhia na transmissora de energia Taesa. Segundo fato relevante divulgado pela companhia mineira, o tribunal também revogou uma recomendação anterior para que a Cemig se abstivesse de realizar qualquer ato relacionado à alienação das ações da Taesa.

(com Reuters e Estadão Conteúdo)

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