Meus planos de previdência só dão prejuízo; devo sair ou esperar?

Pergunta:

Tenho algum recurso em fundos fundos de previdência que estão me dando um prejuízo imenso.

Devo continuar tentando ou devo pedir resgate e assumir todo prejuízo acumulado de 6,67% até o final de novembro, sobre o capital investido, sem contar os rendimentos que este capital poderia ter trazido se aplicado em uma outra operação? Vale lembrar que entrei nestes papeis em dezembro de 2012 e janeiro de 2013.

Leitor: Paulo Cézar

Resposta de Luiz Nunes, CFP, planejador financeiro certificado pelo IBCPF:

Primeiramente, devemos encarar Produtos de Previdência como investimentos de longo prazo, que se propõe a garantir uma vida digna a partir do momento da sua aposentadoria e que possuem um forte beneficio tributário. Contudo, isso não significa que a alocação deva permanecer estática ao longo dos anos.

Atualmente existe um grande leque de fundos de previdência que devem ser utilizados de acordo com os objetivos e perfis de risco de cada cliente e momentos de mercado. Os fundos variam dos mais agressivos, que investem em renda variável (ações), aos mais conservadores, que aplicam apenas em títulos públicos e/ou títulos privados. Portanto, você deverá avaliar atentamente a política de investimento do fundo investido, e em especial para os percentuais mínimo e máximo de investimento em renda variável.

Caso entenda que o fundo investido não está adequado ao seu perfil e/ou visão de mercado, é possível efetuar a troca do produto por meio da portabilidade. Esse instrumento lhe permite mudar de fundo sem perder o histórico de tempo para o cálculo do imposto de renda que será cobrado no resgate.

Na escolha dos produtos, existem fundos de previdência geridos por grandes bancos comerciais e até entre os chamados gestores independentes. No caso da troca do fundo, deve-se observar o regulamento do produto e os custos de carregamento e taxa de administração. O carregamento geralmente é cobrado apenas sobre a aplicação, enquanto a taxa de administração é cobrada durante todo o período de investimento. Portanto, prefira fundos que tenham taxa de administração mais baixa.

Finalmente, você deve levar em consideração na sua análise que no período avaliado, as principais classes de ativos estão com resultado aquém do esperado. O IMA-B, que representa uma cesta de títulos públicos atrelados a inflação, apresenta retorno negativo de -11,18% no ano, o Ibovespa têm queda de -13,90%, o IRF-M, que replica uma cesta de títulos do governo pré-fixados, retorno de 1,76%.

Luiz Nunes é planejador financeiro pessoal e possui a certificação CFP® (Certified Financial Planner), concedida pelo Instituto Brasileiro de Certificação de Profissionais Financeiros (IBCPF). 

As respostas refletem as opiniões do autor. O IBCPF e o Infomoney não se responsabilizam pelas informações acima ou por prejuízos de qualquer natureza em decorrência do uso destas informações. Perguntas devem ser encaminhadas para onde_investir@infomoney.com.br