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SÃO PAULO – A BR Malls enviou o seguinte comunicado ao mercado:
“Rio de Janeiro, 03 de abril de 2012 – BR MALLS PARTICIPACOES S.A., companhia
aberta com endereco na Avenida Borges de Medeiros n. 633, 1o a ndar, na Cidade e
Estado do Rio de Janeiro, inscrita no CNPJ sob o n. 06.977.745/0001-91 (“BRMA
LLS”), vem comunicar a aquisicao de 50% do Rio Anil Shopping em Sao Luis (MA),
passando a ser responsavel por sua comercializacao e assumira de forma
compartilhada com os demais socios a sua administracao.
Inaugurado ha dois anos, em 15 de abril de 2010, o Rio Anil Shopping esta
localizado na cidade de Sao Luis, no estado do Maranhao. O shopping fica em uma
das regioes mais populosas de Sao Luis, junto ao cruzamento de duas das avenidas
de maior fluxo da cidade, a Av. Jeronimo de Albuquerque e Av. Sao Luis Rei de
Franca. Esta e uma localizacao privilegiada na cidade, junto aos bairros Anil,
Cohab e Turu, que aproveitam da boa infra-estrutura do sistema viario para ter
um facil e rapido acesso ao shopping.
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Alem das 128 lojas que compoe o seu diversificado mix, das quais 7 sao ancoras,
este empreendimento conta com 1.512 vagas de estacionamento e um fluxo mensal de
128,2 mil veiculos.
Em termos do mix de lojas, o shopping possui ancoras e megalojas relevantes tais
como: C&A, Riachuelo, Lojas Americanas, Centauro e Marisa. Alem das ancoras
mencionadas, o ativo tambem possui um supermercado e um cinema Cinesystem, com 6
salas de cinema “Multiplex Stadium”, das quais duas com equipamento de projecao
3D.
O Rio Anil Shopping possui uma praca de alimentacao com capacidade para 1.500
pessoas e conta com 20 operacoes, que oferecem diversas opcoes gastronomicas.
Resumo da Operacao:
– A BRMALLS adquiriu 50% do Rio Anil Shopping nesta data pelo valor total de
R$120 milhoes, dos quais R$85,7 milhoes serao pagos a vista e R$ 34,3 milhoes
serao destinados a quitacao de uma divida do antigo empreendedor. Estimamos que
esta operacao gere uma TIR, real e desalavancada, para a companhia de 13,1%
– Para 2012 a estimativa e que o Shopping gere um NOI total de R$20,6 milhoes
(incluindo receita de servicos), e que o NOI total estabilizado, atinja R$26,8
milhoes. Considerando o valor pago pelo shopping, esta operacao representa um
cap rate de entrada de 9,1% e um cap rate estabilizado de 11,6%
– Caso a transferencia de titularidade da divida atual, no montante de R$34,3
milhoes, seja operada, a companhia optara por nao liquidar a operacao a vista,
dado as condicoes favoraveis apresentadas. Por ser uma divida de longo prazo (93
parcelas mensais) a um custo nominal de 8,5% a.a., a BRMALLS elevara a TIR para
14,1% com esta aquisicao.
– Na mesma data a BRMALLS comprou uma participacao de 50% na futura expansao do
Rio Anil Shopping, que tem previsao para inaugurar no 4T13. A BRMALLS sera
responsavel pela comercializacao do empreendimento e assinou o contrato no
formato de Preco Maximo Garantido, assegurando-se de que o Capex total da
expansao nao ultrapasse o valor estipulado de R$ 30 milhoes, participacao
BRMALLS.
– Esta expansao adicionara 11,8 mil m2 de ABL total e 5,9 mil m2 de ABL proprio,
um aumento de 44,8% em termos de ABL total e proprio ao shopping atual. A
expansao contara com um total de 115 lojas e 550 vagas ao estacionamento.
– Estima-se que o projeto de expansao gere um NOI estabilizado 4o ano de R$5,9
milhoes e alcance uma TIR de 21,8%, real e desalavancada.
Considerando esta aquisicao, passamos a deter participacao em 46 shoppings,
elevando o nosso ABL proprio em 13,1 mil m , chegando a um total de 817,9 mil
m , e o ABL total em 26,3 mil m , alcancando 1.449,5 mil m , atingindo uma
participacao media de 56,4% no nosso portfolio. Este e o 2o shopping da
companhia no estado do Maranhao e o 6o na regiao Nordeste do pais, alcancando um
ABL total e proprio de 213,5 mil m e 95,7 mil m , respectivamente.
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Rio Anil Shopping:
ABL Total: 26.292 m
ABL Proprio: 13.146 m
Numero de lojas: 128
TIR (real e desalavancada): 13,1%
NOI Proprio (12 meses): R$10,9 milhoes
Apos a aquisicao a BRMALLS acredita que podera colaborar para evolucao do
resultado do
shopping atraves da forte equipe comercial e da implementacao do padrao de
gestao da companhia.
Rio Anil Shopping Expansao:
ABL Total: 11.787 m
ABL Proprio: 5.894 m
Numero de lojas: 115
TIR* (real e desalavancada): 21,8%
*Considera somente o projeto da expansao
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SOBRE A BRMALLS
A BRMALLS e a maior empresa integrada de shopping centers do Brasil, com
participacao em 46 shoppings, que totalizam 1.449,5 mil m de Area Bruta Locavel
(ABL) e 817,9 mil m de ABL proprio. A BRMALLS e a unica empresa nacional de
shopping centers com presenca em todas as cinco regioes do Brasil, atendendo aos
consumidores de todas as diferentes classes sociais no pais.”