Os 5 eventos que explicam como Bolsa e dólar subiram em um pregão de tirar o fôlego

SÃO PAULO – O Ibovespa fechou em alta após um pregão extremamente agitado nesta terça-feira (21). O índice futuro abriu com leves ganhos, refletindo a menor chance de saída do Reino Unido da União Europeia evidenciada por pesquisas recentes. Em poucos minutos, contudo, ele virou para queda, pressionado pelo risco de contágio no sistema financeiro do pedido de recuperação judicial da Oi, já que Bradesco, BB e Itaú Unibanco são expostas à companhia. Ao mesmo tempo, os contratos futuros de DI caíam após o IPCA-15 (Índice de Preços ao Consumidor Amplo) vir melhor que o esperado. 

Depois da abertura da Bolsa, a volatilidade não parou. O dólar zerou perdas após às 11h (horário de Brasília) com a fala mais “hawkish” (agressiva, no sentido de elevar juros) da presidente do Federal Reserve, Janet Yellen. Logo depois, a Bolsa virou para alta seguindo exterior passado o susto com a Oi e o dólar passou ele também a subir com a aprovação da Medida Provisória das aéreas. 

O benchmark da Bolsa registrou alta de 1,01%, a 50.838 pontos. O volume financeiro negociado na Bovespa foi de R$ 5,644 bilhões. Enquanto isso, o dólar comercial teve alta de 0,20%, a R$ 3,4054 na compra e a R$ 3,4062 na venda. O contrato de dólar futuro com vencimento para julho registrou ganhos de 0,56% a R$ 3,424, acompanhando enfraquecimento da moeda americana no exterior e após aprovação da emenda que permite aumento da participação de estrangeiros em empresas aéreas até 100% do capital, partindo do atual limite de 20%.

Confira os 5 eventos que mexeram no mercado hoje: 

“Brexit”
Duas pesquisas no Reino Unido mostraram resultados divergentes; uma, da YouGov, dá 44% ao “Leave” e 42% ao “Remain”; outra, da ORB, mostrou “sim” ao Brexit em desvantagem, com 46% contra 53% do “não”. A leve margem de vitória da permanência fez com que as bolsas europeias subissem. O FTSE 100 teve ganhos de 0,36%, o DAX registrou alta de 0,54% e o CAC 40 subiu 0,61%. 

Recuperação judicial da Oi
A companhia telefônica Oi (OIBR4) anunciou na noite da segunda-feira que entrou com pedido de recuperação judicial perante a Comarca da Capital do Estado do Rio de Janeiro, em caráter de urgência. De acordo com comunicado da empresa, “o total dos créditos com pessoas não controladas pela Oi listados nos documentos protocolados com o pedido de recuperação judicial soma aproximadamente R$ 65,4 bilhões”. “A administração das Empresas Oi pretende tomar as providências e adotar os atos necessários à efetivação do pedido de recuperação, em todas as jurisdições nas quais tais medidas sejam necessárias”, diz a nota.

O pedido feito já irá desencadear um pagamento de US$ 14 bilhões em swaps de crédito da Oi, os famosos CDS (Credit Defaults Swaps), segundo dados compilados pela Bloomberg. Além disso, ele impactará imediatamente o balanço dos grandes bancos brasileiros: Bradesco, Itaú Unibanco e Banco do Brasil possuem juntos uma exposição máxima de R$ 13,5 bilhões, segundo análise feita pelo Credit Suisse nesta terça, sendo o BB o banco mais exposto, com R$ 5,9 bilhões. Vale lembrar que juntos, os três bancos têm uma participação de aproximadamente 20% na carteira teórica do Ibovespa. 

Discurso de Janet Yellen
A presidente do Federal Reserve, Janet Yellen, disse que o real impacto nos EUA do referendo para a saída do Reino Unido da União Europeia é que ele traria uma era de incerteza e que seria muito difícil prever, mas poderia haver um período de volatilidade nos mercados que afetaria negativamente as condições financeiras e as perspectivas para a economia norte-americana. “É algo que não é de forma alguma certo, mas que monitoraremos cautelosamente”, disse. 

Ela também afirmou que um acompanhamento cauteloso das elevações dos juros continua sendo “apropriado” por causa da desaceleração recente no mercado de trabalho e porque daria tempo para que se avaliasse a retomada do crescimento econômico, a perspectiva para o mercado de trabalho e a inflação irão se recuperar. 

“Estou otimista sobre as perspectivas de longo prazo da atividade econômica dos EUA, mas o Fed não pode tirar de de vista uma continuidade da derrocada da produtividade”, explica. 

IPCA-15
Aqui no Brasil, o IPCA-15 colhido entre os dias 15 de maio e 15 de junho teve um aumento de 0,40%. A expectativa mediana dos economistas era de avanço de 0,50% na inflação na comparação mensal após o índice ter subido 0,86% no período anterior. Em 12 meses, a inflação ficou em 8,98%, contra 9,1% esperados. 

MP das aéreas
No fim do dia, as ações da Gol (GOLL4) dispararam, após a Câmara aprovar ampliação para 100% do limite de capital estrangeiro em aéreas nacionais. Após disparada, os papéis entraram em leilão na Bovespa. Mais cedo, enquanto o Plenário da Câmara votava a Medida Provisória 714/16, os papéis da companhia chegaram a cair 5,97%, a R$ 2,52.

A MP, que altera o limite a participação de estrangeiros de 20% do capital votante para 100%, foi aprovada nesta tarde por 199 votos a favor, 71 contra e uma abstenção. Na prática, a emenda permite que pessoas jurídicas estrangeiras tenham 100% do controle acionário de empresas aéreas com sede no País.

O texto original da MP 714/16 previa que empresas estrangeiras pudessem controlar até 49% do capital votante das companhias brasileiras. Por sua vez, o projeto de lei de conversão elevou essa participação para 51%.

Ações em destaque
As ações da Petrobras (PETR3, R$ 11,94, +1,79%; PETR4, R$ 9,53, +3,81%), fecharam em alta, seguindo a recuperação dos preços do petróleo. O barril do WTI (West Texas Intermediate) chegou a recuar 1,6%, mas terminou o dia em baixa de 0,85%. Já o brent zerou as perdas, com leve baixa de 0,19%, a US$ 51,19 o barril após chegar a cair 2% na mínima intradiária. 

As maiores altas, dentre as ações que compõem o Índice Bovespa, foram:

As ações do Banco do Brasil (BBAS3, R$ 15,85, -4,46%) desabaram – figurando como a maior queda do Ibovespa – após pedido de recuperação judicial da Oi. Analistas estimam que a instituição pode ser a mais impactada pelo “default” da companhia. Projeções do Credit Suisse apontam exposição máxima de R$ 5,9 bilhões do BB à Oi. Já as ações do Itaú Unibanco (ITUB4, R$ 29,39, -0,03%), com exposição de R$ 5,7 bilhões, diminuíram fortemente as perdas. Os papéis do Bradesco (BBDC3, R$ 26,15, +1,12%; BBDC4, R$ 24,90, +1,18%), com exposição próxima a R$ 1,9 bilhão, viraram para alta no fim. 

As maiores baixas, dentre os papéis que compõem o Índice Bovespa, foram:

Também subiram as ações da Kroton (KROT3, R$ 13,79, +5,03%), que elevou a sua proposta pela Estácio (ESTC3, R$ 15,80, +2,27%); a proposta anterior era de 0,977 ação KROT3 para cada ativo da Estácio. Agora, a companhia elevou a relação para 1,25, um prêmio de 27,9% em relação à proposta anterior. A Kroton afirmou estar empenhada em viabilizar a comercialização. A Estácio confirmou ter recebido a oferta, disse que analisará proposta e se manifestará. De acordo com fontes ouvidas pela Reuters, apesar da melhor proposta, a família Zaher, segunda maior acionista do grupo privado de ensino superior Estácio Participações, planeja votar contra. 

As ações mais negociadas, dentre as que compõem o índice Bovespa, foram:

^* – Lote de mil ações 
¹ – Em reais (K – Mil | M – Milhão | B – Bilhão) 

Mais destaques:

Cunha diz que não mentiu
Em coletiva de imprensa realizada na manhã desta terça para dar sua versão sobre os fatos que envolvem as acusações contra seu nome, que podem culminar na cassação de mandato, o presidente afastado da Câmara, deputado Eduardo Cunha (PMDB-RJ), criticou o pouco espaço oferecido pelos meios de comunicação para seu direito de defesa. Na avaliação do parlamentar, “há nítido cerceamento de defesa em muitos pontos”.

Aos sons de buzinas de protestos que acontecem fora do recinto do pronunciamento, o peemedebista iniciou seu discurso com uma memória da relação PT-PMDB desde a gestão Lula. Diz o parlamentar que as principais acusações que pesam contra sua imagem se dão em momentos em que ele e uma parcela expressiva da bancada de seu partido fazia forte confronto ao governo.

Cunha voltou a defender que disse a verdade na CPI da Petrobras, quando alegou não manter contas no exterior. Na interpretação do parlamentar, os trusts não configuram contas controladas por ele, sobretudo por não haver comprovação de movimentação por ele realizada. O deputado afastado, no entanto, confirmou que sua esposa tinha conta no exterior, mas que não era declarada por respeitar os limites estabelecidos pelo Banco Central ao final de cada ano. “Estou absolutamente convicto que não menti”, disse a jornalistas.

Operação Turbulência
A Polícia Federal deflagrou na manhã desta terça a Operação Turbulência, que tem como ponto de partida a análise de movimentações financeiras suspeitas detectadas nas contas de empresas envolvidas na compra da aeronave que transportava o ex-governador de Pernambuco e presidenciável na última disputa eleitoral, Eduardo Campos, no acidente que culminou em seu falecimento.

Conforme conta nota do Estadão, as investigações desarticularam um esquema de lavagem de dinheiro nos estados de Pernambuco e Goiás, que teria movimentado mais de R$ 600 milhões a partir de 2010. Os investigadores constataram que as empresas que adquiriram o avião usado pelo então candidato pelo PSB eram de fachada, constituídas em nome de “laranjas”, e que realizavam transações até com companhias investigadas na Operação Lava Jato. A PF suspeita que parte dos recursos movimentados nas contas analisadas serviam para pagamento de propina a políticos.